|
||||
|
||||
 |
伴隨著2016年的供應鏈價格上漲潮，在國家持續推動供給側改革的大背景下，LED行業在2017年開年依然“沉陷”于上漲周期。未來幾年LED產業仍會受到一定影響，并加速倒逼供應鏈淘汰低端產能。
芯片供應上半年仍趨緊，下半年或緩解
現在LED芯片行業格局慢慢的比較清晰了，2015、2016年，格局基本已經確定。目前大部分封裝企業所使用的芯片，基本上就是來自于那么幾家主流芯片廠。
同時，龍頭企業將憑借穩定的客戶和較強的議價能力，進一步強化行業控制力，從而形成了穩定的行業競爭格局。
“LED外延芯片行業的半導體屬性越來越清晰。未來，規模放量仍在很長一段時間內主導市場。技術和制造效率提升也會成為企業縮減成本并提高利潤的重要砝碼。”華燦光電副總裁邊迪斐表示：“2017年，我們會繼續擴產，預計年底能達到130萬片左右。其中，義烏新工廠的產能估計會在今年六七月份左右釋放。”
目前，幾家LED芯片大廠的訂單量都非常大，整體仍然呈現供不應求的局面。上半年LED芯片產能還是會比較緊張，主要是上半年可以釋放出來的有效芯片產能并不是很多。
這也造成了芯片廠在今年一開年就宣布部分產品繼續漲價。
隨著LED下游應用不斷拓展以及市場滲透率逐步提升，具有高附加值的照明、小間距顯示、車用LED等新興市場將給行業帶來增量空間。
加上眾多經營不善的小型芯片企業由于競爭力不足等原因，大部分已經退出市場。同時，由于過去兩年，芯片企業對市場預估趨于保守，擴產步伐放慢，造成去年的產能準備不足。
相比于封裝和照明環節，LED外延芯片環節的新建產線的量產實現時間相對較長，從而造成從投資到產能釋放要經歷一個周期。
去年下半年開始，LED外延芯片廠商的產能擴張已經開始。因此樂觀預計今年下半年芯片的供應局面會得到一定程度的緩解。
作為核心的設備，MOCVD廠商的業績變化也體現了這一點。作為全球MOCVD兩大巨頭之一，Veeco去年四季度財報比市場預期得好，除了受惠于歐司朗打造中的超大LED產線外，在先進封裝應用市場的切入，以及MOCVD產品線因應市場新局的調整，是主要因素。
驅動IC供貨緊張，封裝持續擴產
同樣具有半導體行業特性的還有LED驅動IC行業。
2016年半導體產業原材料多有上漲，存儲、芯片兩個大宗因為需求拔高而出現大面積缺貨。2017年生產鏈晶圓廠庫存處于低位水平，各大廠商紛紛補充庫存水位。另外，由于臺積電、聯電、美光、中芯等半導體大廠正在極力擴大產能，半導體硅晶圓市場供給持續吃緊。
再加上LED照明終端市場需求增長快速，從而造成依靠傳統半導體晶圓代工廠的LED驅動IC產能緊張。
明微電子董事長王樂康表示，驅動IC產品目前供不應求，還存在很大的缺口。現在，我們也開始在內地投資設廠，增加產能。
而對電源廠商來說，除了驅動IC的供求緊張，來自其他原材料的持續漲價也是最大的不確定風險因素。
今年物料上漲對于小功率電源是個很大的考驗，PCB以及其他材料價格上漲，整體計算下來電源成本上漲了15%左右。
原材料漲價的還有封裝環節，也間接帶動了封裝企業接連幾輪的產品價格上調。作為國內白光LED封裝的巨頭之一，鴻利智匯在應對原材料價格不穩定方面有著更長遠的準備。
除了常規的擴產提升規模效應的手段，鴻利智匯提出了對供應商的一些建議，企業要靠內功來消化外部不利因素，就必須在供應鏈、生產制造環節上下功夫。
比如產線自動化、傳統材料與設備的生產效率，提升設備的維護效率等等方面，對于目前的封裝廠商的內部生產成本控制來說，都是非常關鍵的環節。
照明市場穩中上升，大家拼耐力
“2016年，LED行業的冬天不太冷，2017年的春天好像也并不太暖。2016年算是一個行業周期的谷底，2017年會更好，向上行情明顯。”三雄極光副總經理林巖表示，“對制造業來說，品質和價格是永恒的主題。”
低端一定低價，但低價卻不一定低質。三雄極光對此有很清晰的認識，他們要從成本和研發上找利潤，“成本上沒有一絲贅肉”、高性價比是他們的追求。
2017年市場競爭又將回到規模化競爭的態勢，和2015年、2016年相比行業沒有那么浮躁，不再受到太多外圍因素的干擾。
相比于傳統照明時代的“各守一方”，由于LED產品的特性，共性化的產品平臺的優勢，使得LED照明企業的全品類產品策略成為主流。
LED替代類光源滲透率將在2018年左右達到頂峰，但燈具市場可能是LED照明的下一個增長點。
截止2016年底，全球照明LED滲透率只有30%左右，還有很大的市場空間。LED照明企業從傳統的光源產品向燈具產品以及智能化產品轉型將是大勢所趨。
木林森市場總監孫少峰表示：“2017年，我們就像長跑一樣，企業之間拼的是耐力。”
